Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế sáng 26/11

Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế

Thị trường ngoại hối

Đô la Mỹ giảm nhẹ trong phiên thứ Tư sau khi loạt dữ liệu kinh tế của Mỹ củng cố kỳ vọng về một đợt cắt giảm lãi suất vào tháng 12, trong bối cảnh thị trường cũng đặt cược rằng ứng viên hàng đầu cho vị trí Chủ tịch Fed nhiệm kỳ tới là người có thể định hướng chính sách theo hướng mềm mỏng hơn.

Đô la New Zealand tăng vọt sau khi Ngân hàng trung ương New Zealand (RBNZ) hạ lãi suất như dự báo nhưng đưa ra triển vọng chính sách tương lai mang tính diều hâu hơn. Đô la Úc cũng bật tăng trong thời gian ngắn sau khi dữ liệu lạm phát nội địa vượt dự báo.

NZD tăng 0,75% lên 0,5663 USD. AUD tăng 0,14% lên 0,6478 USD, từng có lúc tăng khoảng 0,3% ngay sau khi dữ liệu được công bố.

Trước đó, số liệu ngày thứ Ba cho thấy doanh số bán lẻ của Mỹ tăng thấp hơn dự kiến trong tháng 9, trong khi giá sản xuất phù hợp kỳ vọng. Niềm tin tiêu dùng sụt giảm trong tháng 11 do các hộ gia đình lo ngại về việc làm và tình hình tài chính.

Những tín hiệu này củng cố kỳ vọng Fed sẽ cắt giảm lãi suất vào tháng tới, với xác suất 84% cho mức giảm 25 điểm cơ bản, theo công cụ CME FedWatch. Áp lực này khiến USD tiếp tục suy yếu.

“Dữ liệu qua đêm cho thấy bức tranh về một nền kinh tế Mỹ đang chậm lại, bổ sung thêm bằng chứng ủng hộ khả năng FOMC sớm hạ lãi suất”, Carol Kong, chiến lược gia tiền tệ tại Commonwealth Bank of Australia, nhận định.

Đồng euro nhích lên gần mức 1,16 USD, giao dịch ở 1,1567 USD, được hỗ trợ nhẹ bởi tín hiệu tiến triển trong kế hoạch hòa bình giữa Nga và Ukraine. Tổng thống Ukraine Volodymyr Zelensky cho biết nước này sẵn sàng thúc đẩy khuôn khổ do Mỹ hậu thuẫn nhằm chấm dứt xung đột và thảo luận về các điểm còn tranh chấp với Tổng thống Mỹ Donald Trump, cùng với các đồng minh châu Âu.

Bảng Anh ổn định quanh mức 1,3166 USD trong bối cảnh giới đầu tư chờ đợi thông báo ngân sách quan trọng từ Bộ trưởng Tài chính Anh Rachel Reeves, dự kiến bao gồm các gói tăng thuế trị giá hàng chục tỷ bảng. Nhu cầu phòng hộ biến động trong thị trường quyền chọn GBP tăng mạnh trước thời điểm công bố.

Theo ông Thierry Wizman, chiến lược gia FX và lãi suất toàn cầu của Macquarie Group, GBP có thể chứng kiến đợt phục hồi mang tính kỹ thuật nếu ngân sách được đánh giá là “có trách nhiệm tài khóa”.

Chỉ số USD Index giảm 0,03% xuống 99,82, sau khi mất 0,3% trong phiên trước – mức giảm mạnh nhất gần ba tuần.

USD còn chịu thêm áp lực khi Bloomberg đưa tin cố vấn kinh tế Nhà Trắng Kevin Hassett đang nổi lên như ứng viên hàng đầu cho vị trí Chủ tịch Fed. Hassett, đồng quan điểm với Tổng thống Trump, cho rằng lãi suất hiện tại đang ở mức quá cao. Bộ trưởng Tài chính Mỹ Scott Bessent nói rằng khả năng cao ông Trump sẽ công bố lựa chọn của mình trước Giáng sinh.

“Ông Hassett được xem là người ủng hộ mạnh mẽ quan điểm của Tổng thống Trump về lãi suất thấp hơn, và việc ông được bổ nhiệm có thể củng cố định hướng chính sách nới lỏng”, Rodrigo Catril, chiến lược gia FX cấp cao tại National Australia Bank, nhận định.

Đà giảm của USD giúp đồng yên tạm thời “dễ thở”, dù JPY vẫn giảm 0,1% xuống 156,24 JPY đổi 1 USD, cách biệt không xa mức đáy 10 tháng 157,90 ghi nhận tuần trước. Giới giao dịch cảnh giác khả năng Tokyo can thiệp để hỗ trợ JPY, đặc biệt khi kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn tại Mỹ vào thứ Năm có thể tạo ra thời điểm thanh khoản mỏng - điều thuận lợi cho sự can thiệp.

“Kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn khiến thanh khoản mỏng hơn, và đó có thể là thời điểm thích hợp để nhà chức trách Nhật Bản hành động, bởi tác động lên thị trường sẽ lớn hơn. Nguy cơ can thiệp trực tiếp chắc chắn tồn tại trong tuần này, dựa trên những phát biểu gần đây của các quan chức Nhật Bản", Kong nhận định.

Thị trường chứng khoán

Chỉ số chứng khoán Nikkei tăng 2%, dẫn đầu bởi nhóm cổ phiếu ngành công nghệ, trong bối cảnh thị trường toàn cầu phục hồi mạnh sau khi thị trường chứng khoán Mỹ khởi sắc nhờ kỳ vọng Fed sẽ tiếp tục cắt giảm lãi suất vào tháng 12.

Chỉ số Nikkei .N225 tăng 2,1% lên 49.672,63 điểm, trong khi Topix .TOPX tăng 1,94% lên 3.354,74 điểm.

Thị trường chứng khoán Mỹ tiếp tục tăng trong phiên thứ Ba khi các số liệu kinh tế mới được công bố củng cố khả năng Fed có thể thực hiện lần cắt giảm lãi suất thứ ba và cuối cùng của năm vào tháng 12, dù sự suy yếu của nhóm công nghệ khiến mức tăng của Nasdaq bị hạn chế.

“Những kỳ vọng về các đợt giảm lãi suất từ Fed đã hỗ trợ chứng khoán Mỹ và điều đó lan tỏa sang thị trường Nhật Bản hôm nay”, ông Takamasa Ikeda, quản lý danh mục cấp cao tại GCI Asset Management, nhận định.

Tại Nhật Bản, nhóm cổ phiếu công nghệ dẫn đầu mức tăng, trong đó SoftBank Group tăng 7,4%, đảo chiều mạnh sau khi mất gần 20% trong hai phiên trước; Advantest tăng 2,28%; Tokyo Electron 8035.T tăng 1%, Fast Retailing tăng 1,2%.

Theo Ikeda, với việc nhà đầu tư nước ngoài bắt đầu rời thị trường để chuẩn bị cho kỳ nghỉ cuối năm, sự chú ý có thể chuyển dịch sang nhóm vốn hóa vừa và nhỏ - yếu tố giúp thị trường duy trì lực đỡ.

Nhóm ngân hàng cũng tăng mạnh, trong đó Sumitomo Mitsui Financial Group tăng 2,92%, Mitsubishi UFJ Financial Group tăng 1,28%.

Cổ phiếu Hokkaido Electric Power tăng 4% sau thông tin Thống đốc tỉnh Hokkaido Naomichi Suzuki dự định cho phép tái khởi động lò phản ứng tại nhà máy điện hạt nhân Tomari.

Thông tin này nối tiếp tin tức tuần trước rằng một thống đốc khu vực đã phê duyệt việc tái khởi động một phần nhà máy Kashiwazaki-Kariwa của TEPCO 9501.T, đơn vị vận hành nhà máy Fukushima Daiichi bị phá hủy bởi sóng thần tháng 3/2011. Cổ phiếu TEPCO tăng 2,9%.

Ngược chiều thị trường, Kioxia giảm mạnh 9,5% sau khi xuất hiện thông tin cho biết Bain Capital dự định bán khoảng 2 tỷ USD cổ phần tại nhà sản xuất chip nhớ này.

Thị trường vàng

Thị trường châu Á sáng ngày 26/11, vàng tăng giá lên mức cao nhất trong gần 2 tuần, giao dịch quanh mức khoảng 4.161 USD/oz (tăng 0,8%) trong bối cảnh đồng USD suy yếu và các dữ liệu kinh tế Mỹ mới được công bố làm tăng kỳ vọng Fed sẽ cắt giảm thêm lãi suất vào tháng 12 tới.