Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế sáng 10/7

Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế

Thị trường ngoại hối

Đồng yên Nhật suy yếu, giảm xuống gần mức thấp nhất trong 40 năm, khiến các nhà giao dịch thận trọng trước khả năng can thiệp của chính quyền Nhật Bản khi căng thẳng vùng Vịnh tái diễn.

Qua đêm, các nhà đầu tư đã giảm bớt lo ngại về những căng thẳng leo thang trong cuộc chiến Mỹ-Iran khi giá dầu giảm và thị trường chứng khoán tăng điểm, mặc dù tỷ giá hối đoái dao động trong biên độ hẹp. Tuy nhiên, việc thỏa thuận ngừng bắn giữa hai bên thất bại một lần nữa phủ bóng đen lên triển vọng giá năng lượng và lạm phát toàn cầu.

"Bóng ma chiến tranh vẫn còn bao trùm tâm lý thị trường", Thierry Wizman, chiến lược gia toàn cầu về ngoại hối và lãi suất tại Macquarie Group nói và thêm rằng: "Câu hỏi đặt ra cho các nhà giao dịch là liệu Iran có sẵn sàng quay trở lại cuộc chiến tranh quy mô lớn với Mỹ và các đồng minh nếu cần thiết để củng cố yêu sách kiểm soát eo biển Hormuz hay không".

Bạc xanh giảm nhẹ vào thứ Sáu nhưng dự kiến sẽ kết thúc tuần với mức biến động nhỏ do sự gia tăng lượng cầu đối với các tài sản an toàn, trong khi kỳ vọng về việc Fed tăng lãi suất giảm dần.

So với yên Nhật , tỷ giá USD ở mức 162,36 JPY/USD, gần mức cao nhất trong bốn thập kỷ đạt được vào tuần trước, và đang hướng tới mức tăng hơn 0,5% so với đồng tiền Nhật Bản trong tuần này.

Các nhà giao dịch đã theo dõi sát sao sự can thiệp của thị trường trong nhiều tuần qua khi tỷ giá JPY/USD tiếp tục suy yếu ở mức dưới 160, mặc dù cách tiếp cận mới trong việc mua ngoại tệ của các quan chức Nhật Bản khiến việc dự đoán các động thái khó khăn hơn.

"Mặc dù rủi ro can thiệp vẫn là mối quan tâm hàng đầu, chúng tôi cho rằng nếu không có sự thay đổi trong bối cảnh kinh tế vĩ mô cơ bản - lợi suất trái phiếu Mỹ duy trì ở mức cao trong thời gian dài, rủi ro suy thoái thấp và những lo ngại dai dẳng về tài chính ở Nhật Bản - đồng yên có khả năng sẽ tiếp tục suy yếu đều đặn trong những tháng tới", các chuyên gia phân tích tại Goldman Sachs nhận định.

"Điều này giúp đưa đồng yên trở thành ứng cử viên hàng đầu cho việc huy động vốn trong dài hạn", các chuyên gia nói thêm.

Trong phiên giao dịch đầu ngày tại châu Á, bảng Anh dao động gần mức mạnh nhất so với yên Nhật kể từ năm 2007, sau khi đạt đỉnh 218,00 JPY/GBP trong đêm qua, trong khi đồng EUR được giao dịch ở mức 185,64 JPY/EUR, tăng 0,6% so với đầu tuần.

Bộ trưởng Kinh tế Nhật Bản Minoru Kiuchi cho biết hôm thứ Sáu rằng chính phủ sẽ không thông báo trước về quan điểm của mình về cách Ngân hàng trung ương Nhật Bản (BoJ) ấn định lãi suất.

Xét về các loại tiền tệ khác, đồng euro tăng nhẹ 0,02% lên 1,1433 USD. Bảng Anh tăng 0,03% lên 1,3413 USD và dự kiến sẽ tăng 0,45% trong tuần này.

Đô la Úc được giao dịch ở mức 0,6939 USD, trong khi đô la New Zealand tăng 0,08% lên mức 0,5759 USD và đang hướng tới mức tăng hơn 0,9% trong tuần này, sau khi Ngân hàng trung ương New Zealand (RBNZ) tăng lãi suất trong tuần này và phát tín hiệu về việc thắt chặt chính sách tiền tệ hơn nữa trong thời gian tới.

Westpac dự đoán RBNZ sẽ tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản vào tháng 9 và tháng 12, đồng thời dự báo lãi suất tiền mặt sẽ đạt đỉnh 4% vào tháng 9 năm 2027.

"Thời điểm chính xác của việc thắt chặt chính sách tiền tệ vẫn còn không chắc chắn, và ngay cả việc thắt chặt mà chúng tôi dự báo tại cuộc họp tháng 9 năm 2026 cũng không nên được coi là đã được quyết định chắc chắn", Kelly Eckhold, nhà kinh tế trưởng của Westpac nói.

Thị trường chứng khoán

Chỉ số chứng khoán Nikkei tăng điểm, được hỗ trợ bởi sự tăng giá của các cổ phiếu liên quan đến trí tuệ nhân tạo, trong khi thị trường trái phiếu và ngoại hối của nước này cũng tăng giá nhờ khả năng chuyển hướng chiến lược đầu tư của các quỹ hưu trí khổng lồ của Nhật Bản.

Chỉ số Nikkei 225 tăng 2% lên 69.121,02 điểm, trong khi chỉ số Topix tăng 0,76% lên 4.050,82 điểm.

Lợi suất trái phiếu chính phủ Nhật Bản kỳ hạn 10 năm giảm 10 điểm cơ bản (bps) xuống còn 2,775%, từ mức cao nhất trong ba thập kỷ. Đồng yên JPY mạnh lên 0,43% so với đồng đô la Mỹ, đạt mức 161,69.

Cổ phiếu các công ty công nghệ trên phố Wall tăng vọt sau khi nhà sản xuất chip Micron Technology công bố kế hoạch đầu tư hơn 250 tỷ đô la vào Hoa Kỳ đến năm 2035.

"Thị trường chứng khoán Nhật Bản đã phản ứng tích cực trước đợt tăng giá của cổ phiếu công nghệ Mỹ đêm qua. Thị trường cũng trở nên lạc quan hơn về việc Mỹ và Iran sẽ tiếp tục đàm phán hòa bình, và giá dầu đã giảm", Shuutarou Yasuda, nhà phân tích thị trường tại Tokai Tokyo Intelligence Laboratory nói.

Cổ phiếu các công ty sản xuất chip dẫn đầu đà tăng của chỉ số Nikkei, với Sumco tăng vọt 15,40%, đạt mức đóng cửa cao nhất kể từ tháng 9 năm 2007, và Advantest tăng 8,54%. SoftBank Group, một tập đoàn đầu tư công nghệ, tăng 11,33%.

Sự tăng giá của trái phiếu và ngoại hối diễn ra sau phát biểu của Bộ trưởng Tài chính Satsuki Katayama hôm thứ Năm rằng Chính phủ sẽ xem xét các biện pháp khuyến khích các quỹ hưu trí, bao gồm cả Quỹ Đầu tư Hưu trí Chính phủ (GPIF), tăng cường đầu tư vào các tài sản tài chính trong nước.

Việc các nhà đầu tư quỹ hưu trí lớn nhất Nhật Bản dự kiến rót thêm vốn vào thị trường nội địa đã thúc đẩy tâm lý thị trường trái phiếu và đồng yên, vốn đã chịu áp lực kéo dài trong những năm gần đây.

"Những phát biểu của ông Katayama đã giúp đảo ngược xu hướng bán tháo trái phiếu chính phủ Nhật Bản và đồng yên", ông Masahito Sugawara, chiến lược gia cấp cao tại Daiwa Securities, nói và thêm rằng: "Hiện nay, một nửa tài sản của các quỹ hưu trí Nhật Bản được đầu tư vào tài sản nước ngoài. Thị trường đặt cược rằng sự dịch chuyển tiềm năng trong phân bổ tài sản sẽ có tác động tích cực đến tài sản của Nhật Bản".

Các lĩnh vực bán lẻ và bảo hiểm có diễn biến chậm hơn, với cổ phiếu của Fast Retailing giảm 4,23%, đánh dấu mức giảm mạnh nhất trong một ngày kể từ tháng 11 năm 2025, và Tokio Marine Holdings giảm 3,02%.

Chỉ số Nikkei 225 có 116 mã tăng giá, 107 mã giảm giá và 2 mã không đổi.

Thị trường vàng

Trong phiên giao dịch sáng thứ Sáu tại thị trường châu Á, giá vàng tăng nhẹ, giao dịch xung quanh 4.128 USD/oz trong bối cảnh các nhà đầu tư đang xem xét rủi ro lạm phát và khả năng Mỹ tăng lãi suất do căng thẳng quân sự gần đây giữa Mỹ và Iran ở Trung Đông.

Ông Tim Waterer, chuyên gia phân tích thị trường tài chính KCM Trade, nhận định: “Giá vàng đang trong giai đoạn điều chỉnh sau đợt tăng giá ngày hôm qua, các nhà giao dịch ngần ngại đặt cược vào xu hướng tăng giá tiếp theo trong bối cảnh bất ổn hiện nay về quan hệ Mỹ và Iran”.