Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế sáng 30/10

Giá vàng thế giới tiếp tục suy yếu, triển vọng phục hồi mong manh Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế sáng 29/10

Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế

Thị trường ngoại hối

Trong phiên giao dịch sáng 30/10, yên Nhật ổn định sau quyết định chính sách của Ngân hàng trung ương Nhật Bản (BOJ), trong khi USD giảm theo lợi suất trái phiếu chính phủ khi làn sóng bán tháo cổ phiếu AI mới kích hoạt dòng vốn tìm kiếm nơi trú ẩn an toàn.

BOJ dự kiến sẽ giữ nguyên lãi suất ở mức 1,25% như thị trường dự đoán bất chấp áp lực lạm phát gia tăng. BOJ được kỳ vọng sẽ duy trì chính sách tiền tệ thắt chặt và được dự báo khoảng 80% khả năng tăng lãi suất vào tháng 12.

Đồng tiền Nhật Bản suy yếu nhẹ trong ngày, xuống khoảng 157,815 JPY/USD và đang trên đà giảm 0,2% so với USD trong tháng này.

BOJ sẽ kết thúc một tuần nhiều sự kiện với các quyết định lãi suất từ các ngân hàng trung ương, trong đó Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB), Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) và Ngân hàng trung ương New Zealand (RBNZ) đều giữ nguyên lãi suất để chờ đợi thời cơ thích hợp trong bối cảnh lạm phát dai dẳng và điều kiện tài chính thắt chặt.

Với việc giá năng lượng đang ở mức cao kỷ lục trong nhiều tháng và chưa có dấu hiệu nào cho thấy cuộc xung đột ở Trung Đông sẽ được giải quyết, Ngân hàng trung ương Anh (BoE) và Ngân hàng trung ương Úc (RBA) sẽ là tâm điểm chú ý trong tuần tới, các nhà đầu tư theo dõi sát sao các quyết định của họ.

Theo ông Khoon Goh, trưởng bộ phận nghiên cứu châu Á tại ANZ: "Tôi nghĩ đây chỉ là sự tạm dừng. Chu kỳ thắt chặt toàn cầu vẫn sẽ tiếp tục và điều đó sẽ tiếp tục là động lực thúc đẩy thị trường ngoại hối. Câu hỏi lớn đặt ra là khi bước sang năm 2027, liệu chúng ta có thể phải đối mặt với những đợt tăng lãi suất nữa hay không nếu lạm phát vẫn ở mức cao".

Tỷ giá EUR/USD hiện ổn định ở mức 1,1185 sau khi giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 5 năm 2025 trong phiên giao dịch trước đó, và đang trên đà giảm 1,2% trong tháng này. Bảng Anh mạnh lên 0,1%, đạt mức 1,3390 USD và tăng 1% trong tháng. Đô la Úc ít thay đổi ở mức 0,7030 và tăng 1,2% trong tháng 10. Đô la New Zealand suy yếu nhẹ xuống còn 0,5626 và không thay đổi trong tháng.

Chỉ số USD Index, thước đo giá trị đồng đô la so với một rổ các đồng tiền khác, giảm nhẹ xuống còn 101,77. Chỉ số này dự kiến sẽ tăng 0,3% trong tháng này, đánh dấu tháng tăng thứ hai liên tiếp.

Đồng USD chịu áp lực lớn do lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ giảm khi các tài sản trú ẩn an toàn thu hút thêm nhu cầu mua. Kết quả kinh doanh của Alphabet GOOGL.O hồi đầu tuần đã làm dấy lên lo ngại về chi tiêu cho trí tuệ nhân tạo và đẩy thị trường chứng khoán nói chung xuống thấp hơn, gây ra đợt bán tháo cổ phiếu và khiến trái phiếu trở thành tài sản trú ẩn an toàn hấp dẫn hơn.

Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm ở mức 4,8958% và lợi suất trái phiếu kỳ hạn 30 năm giảm xuống 5,2623%, cả hai đều ở mức thấp nhất trong hơn một tháng.

Sim Moh Siong, chiến lược gia ngoại hối tại OCBC, nhận định trong một báo cáo như sau: "Phản ứng của thị trường có vẻ khác so với các đợt né tránh rủi ro thông thường do ngành năng lượng gây ra. Thay vì hỗ trợ đồng USD và đẩy lợi suất trái phiếu Mỹ tăng cao, những lo ngại về trí tuệ nhân tạo tập trung vào thị trường Mỹ lại đi kèm với lợi suất trái phiếu chính phủ giảm và đồng USD suy yếu".

Thị trường chứng khoán

Chỉ số Nikkei giảm gần 3%, dẫn đầu bởi các cổ phiếu liên quan đến chip, khi mối lo ngại gia tăng về tính bền vững của chi tiêu để tài trợ cho sự bùng nổ trí tuệ nhân tạo (AI).

Thị trường chứng khoán Tokyo đã theo sát đà giảm điểm của Phố Wall đêm qua do báo cáo thu nhập mới nhất từ Amazon và Intel cho thấy mức tiêu hao tiền mặt khổng lồ, khiến cổ phiếu của các công ty này và các công ty cùng ngành giảm mạnh.

"Điều này có thể được xem là dấu hiệu cho thấy những lo ngại ngày càng tăng về khả năng sinh lời của các khoản đầu tư vào trí tuệ nhân tạo, gây áp lực lên giá cổ phiếu. Thị trường chứng khoán Nhật Bản đang bị ảnh hưởng bởi sự sụt giảm cổ phiếu công nghệ của Mỹ", Maki Sawada, chiến lược gia về cổ phiếu tại Nomura Securities, nhận định.

Chỉ số Nikkei giảm 2,8%, sau khi đã giảm mạnh 3% vào đầu phiên, dẫn đầu bởi hai ông lớn trong ngành thiết bị chip là Advantest và Tokyo Electron giảm lần lượt 9,1% và 5,6%.

Thị trường chứng khoán tuần này biến động mạnh do báo cáo lợi nhuận từ các công ty của Nhật Bản, Mỹ và Hàn Quốc gây ra những biến động lớn trên thị trường cổ phiếu công nghệ.

Bên cạnh các báo cáo về lợi nhuận, giá dầu thô giảm do lạc quan về các cuộc đàm phán hòa bình ở Trung Đông đã hỗ trợ thị trường chứng khoán Nhật Bản. Nhật Bản, một quốc gia nghèo tài nguyên, phụ thuộc rất nhiều vào nhập khẩu năng lượng, đặc biệt là từ Trung Đông.

Ngân hàng Trung ương Nhật Bản sẽ công bố quyết định chính sách vào ngày hôm nay và được dự đoán sẽ giữ nguyên lãi suất, mặc dù các nhà đầu tư sẽ theo dõi sát sao các tín hiệu về khả năng tăng lãi suất tại cuộc họp tháng 12.

Trong số 225 cổ phiếu thuộc chỉ số Nikkei, có 123 cổ phiếu giảm so với 100 cổ phiếu tăng, và hai cổ phiếu giữ nguyên giá.

Thị trường vàng

Trong phiên giao dịch sáng thứ Sáu tại thị trường châu Á, giá vàng giảm nhẹ xuống 4.006,06 USD/oz sau khi giảm hơn 1% trong phiên trước đó khi lạm phát dai dẳng của Mỹ làm gia tăng kỳ vọng Cục Dự trữ liên bang Mỹ sẽ tiếp tục tăng lãi suất vào tháng 12. Giá vàng đang hướng đến mức tăng nhẹ trong tuần này nhưng vẫn đang trên đà giảm tháng thứ hai liên tiếp.